Tieni duro, Illinois, e limita i tassi di interesse sui prestiti con anticipo sullo stipendio al 36%
I mutuatari di prestiti con anticipo sullo stipendio, gravati da tassi di interesse a tre cifre, spesso rimangono indietro nel pagamento di altre bollette, rimandano le spese per le cure mediche e falliscono. Sono anche molto spesso persone di colore.
Sei anni fa, una donna nel Downstate Springfield, Billie Aschmeller, ha preso un prestito a breve termine di $ 596 che portava un tasso di interesse annuo pazzesco del 304%. Anche se restituisse il prestito nei due anni richiesti dal suo prestatore, il suo conto totale supererebbe i $ 3.000.
In poco tempo, però, Aschmeller è rimasta indietro su altre spese di base, cercando disperatamente di tenere il passo con il prestito per non perdere il titolo a causa della sua auto. Alla fine, ha finito per vivere in quella macchina.
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Aschmeller si rammarica di aver mai seguito la strada del prestito di giorno di paga e del titolo di proprietà dell'auto, con i suoi alti livelli di interesse da usura, sebbene le sue intenzioni - comprare un cappotto invernale, una culla e un seggiolino per sua figlia incinta - fossero comprensibili. Ora è un'esperta sostenitrice in Illinois per aver represso un'industria dei piccoli prestiti a breve termine che, in ogni caso, ha lasciato milioni di americani come lei solo più poveri e più disperati.
Per anni, come ha raccontato al Legislatore, si è sentita come un criceto su una di quelle ruote.
Un disegno di legge in attesa della firma del governatore J.B. Pritzker, l'Illinois Predatory Loan Prevention Act, farebbe molto per porre fine a questo tipo di sfruttamento da parte dell'industria dei servizi finanziari, e non c'è dubbio che il governatore, infatti, lo firmerà. Il disegno di legge, che limiterebbe i tassi di interesse al 36%, ha un forte sostegno bipartisan. Approvato all'unanimità alla Camera e 35 a 9 al Senato.
Ma due disegni di legge sui rimorchi ostili - HB 3192 e SB 2306 - sono stati introdotti nella legislatura che annacquano notevolmente il Predatory Loan Prevention Act, vanificando gran parte del suo scopo. La nostra speranza è che quei due conti non vadano da nessuna parte. Creerebbero una scappatoia nel modo in cui viene calcolato il tasso percentuale annuo, consentendo ai finanziatori di addebitare commissioni aggiuntive nascoste.
Tra il 2012 e il 2019, come riportato di recente dal Lettore di Chicago, più di 1,3 milioni di consumatori hanno sottoscritto più di 8,6 milioni di prestiti personali, auto e rate, per una media di oltre sei prestiti per consumatore. Quei prestiti in genere variavano da poche centinaia di dollari a poche migliaia e avevano tassi di interesse medi annui - o TAEG - del 179% per i prestiti di proprietà dell'auto e del 297% per i prestiti con anticipo sullo stipendio.
Circa il 40% dei mutuatari in Illinois - una percentuale preoccupantemente alta che sottolinea l'irragionevolezza dell'onere - alla fine non riesce a rimborsare tali prestiti. Il più delle volte, si trovano intrappolati in un ciclo di debiti, con vecchi prestiti che si trasformano in nuovi. A livello nazionale, il Il Consumer Financial Protection Bureau ha scoperto quasi 1 prestito su 4 con anticipo sullo stipendio vengono riesaminati nove volte o più.
Gli studi hanno dimostrato che i mutuatari di prestiti con anticipo sullo stipendio spesso rimangono indietro nel pagamento di altre bollette, ritardano la spesa per cure mediche e farmaci da prescrizione e falliscono. Sono anche molto spesso persone di colore. Il settantadue percento dei prestiti personali di Chicago ha origine nei quartieri Black and Brown.
Il Predatory Loan Prevention Act, un'iniziativa del sempre più assertivo Legislativo Black Caucus, limiterebbe i tassi di interesse per i prestiti al consumo inferiori a $ 40.000 - come prestiti personali, prestiti rateali e prestiti auto - al 36%. È lo stesso tetto ai tassi di interesse imposto dal Dipartimento della Difesa degli Stati Uniti per i prestiti ai membri attivi delle forze armate e alle loro famiglie.
I critici del disegno di legge, vale a dire i creditori e le loro associazioni, insistono sul fatto che stanno fornendo un servizio ragionevole solo alle persone che si trovano in difficoltà, alla disperata ricerca di denaro e non hanno nessun altro a cui rivolgersi. Nessuna banca o cooperativa di credito, sottolineano gli istituti di credito, concederebbe prestiti a clienti così ad alto rischio.
Ma negli stati in cui i tassi di interesse a tre cifre sui prestiti di giorno di paga e sui titoli di proprietà dell'auto sono stati vietati, gli studi hanno dimostrato che le persone si rivolgono ad altre e migliori alternative. Usano le loro carte di credito, che hanno tassi di interesse più bassi. Cercano aiuto da familiari e amici. Creano più risparmi. E a quanto pare, soprattutto, hanno ridotto le spese.
Ci sono anche istituti di credito istituzionali senza scopo di lucro in Illinois, come Capital Good Fund e Self-Help Federal Credit Union, disposti a concedere piccoli prestiti a tassi inferiori al 36%.
Diciassette stati e il Distretto di Columbia hanno già limitato i tassi di interesse al 36% o meno sui prestiti di giorno di paga e sui titoli di proprietà dell'auto. Al servizio di una maggiore equità razziale - e per colpire il razzismo strutturale, che è davvero ciò di cui si tratta - l'Illinois dovrebbe fare lo stesso.
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